Bagaimana untuk berdagang corak Wyckoff dalam Forex

Richard Wyckoff dianggap sebagai salah seorang perintis analisis teknikal. Selepas membina kekayaan yang signifikan pada awal abad ke-20, beliau kemudian berkongsi idea-idea asas kaedahnya dalam bukunya. Konsep-konsep ini mudah difahami, tetapi untuk menguasainya memerlukan latihan. Dalam artikel ini, kita akan mendalami teori Wyckoff dan melihat bagaimana ia boleh digunakan dalam pasaran Forex, menumpukan perhatian pada peringkat utama kitaran Wyckoff.

Apakah kaedah Wyckoff?

Richard D. Wyckoff mencadangkan bahawa semua pasaran bergerak dalam kitaran. Dalam bukunya 'Kajian dalam Pembacaan Pita', beliau menggariskan kitaran empat tahap yang diikuti oleh pasaran. Carta di bawah menyediakan gambaran visual tentang kaedahnya.

1. Pengumpulan
2. Markup
3. Pengedaran
4. Penurunan harga

Kita akan pertimbangkan kaedah itu dengan lebih terperinci lagi dalam artikel ini.

Sekarang, mari kita lihat lebih dekat kepada Richard Wyckoff sendiri—seorang pelabur yang berpengaruh dan penganalisis pasaran saham dari awal abad ke-20, prinsip-prinsipnya masih relevan dalam semua pasaran kewangan, termasuk Forex.

Ketika masih muda, Wyckoff mula bekerja di bursa saham, di mana beliau berinteraksi dengan trader dan broker, mengkaji khabar angin dan alasan di sebalik kegagalan pasaran. Beliau mendapati bahawa kejayaan seorang pedagang tidak bergantung kepada berita, kerana pasaran cepat memasukkan berita tersebut, meninggalkan sedikit peluang untuk keuntungan. Walaupun khabar angin kadang-kadang boleh menguntungkan, ia sukar disahkan, dan meramalkan ketepatan mereka hampir mustahil.

Wyckoff menekankan pentingnya memberi tumpuan kepada data pasaran objektif: harga aset, volum perdagangan, dan tahap utama serta arah aliran yang mencerminkan maklumat perdagangan yang penting. Beliau membangunkan sistem dagangan berdasarkan idea bahawa peserta pasaran besar—yang berdagang volum aset yang signifikan—mesti merealisasikan posisi mereka, seperti yang lain.

Peserta besar ini perlu menilai permintaan dari 'orang ramai', memanipulasi harga dengan teliti untuk mengelakkan menolaknya terlalu tinggi atau terlalu rendah, bagi memaksimumkan keuntungan pada tahap harga semasa.

Dalam dinamik ini, pedagang yang berpengalaman berdepan dengan yang lebih kecil, dan pergerakan harga cenderung mengikuti pola yang boleh diramalkan: sementara pasaran sering bergerak ke sisi, ia secara kerap beralih ke tahap di atas atau di bawah normal.

Kaedah Wyckoff berdasarkan tiga undang-undang asas:

• Undang-undang penawaran dan permintaan: Undang-undang ini menyatakan bahawa apabila permintaan meningkat, harga naik, dan apabila permintaan menurun, harga jatuh. Peningkatan harga memberi isyarat lonjakan pembeli, manakala penurunan harga memberi isyarat lonjakan penjual. Dalam kaedah Wyckoff, graf digunakan untuk menganalisis kesan sebab-sebab ini. Beliau mencadangkan menetapkan sasaran dagangan berdasarkan panjang fasa pengumpulan dan pengedaran. Ini membantu pedagang menjangkakan kenaikan volum pasaran selepas tempoh pengukuhan harga atau breakout.
• Undang-undang sebab dan akibat: Menurut undang-undang ini, acara tertentu mengubah penawaran dan permintaan, membawa kepada sama ada trend menaik atau menurun. Pedagang menggunakan undang-undang ini untuk menetapkan sasaran keuntungan. Wyckoff menonjolkan ini sebagai salah satu prinsip terpenting dalam pasaran kewangan. Undang-undang ini menunjukkan bahawa jika permintaan melebihi penawaran, harga akan naik, menunjukkan peningkatan minat membeli. Sebaliknya, jika permintaan lebih rendah daripada penawaran, harga akan jatuh, menunjukkan minat yang kurang terhadap aset tersebut.
• Undang-undang usaha vs. hasil: Undang-undang ini mencadangkan bahawa perbezaan antara pergerakan harga dan volum perdagangan menandakan potensi perubahan trend. Jika harga dan volum selaras, trend mungkin akan berterusan. Namun, jika terdapat ketidakcocokan, trend boleh berbalik. Sebagai contoh, dalam pasaran Forex, selepas trend bearish yang berpanjangan, lonjakan volum dengan pergerakan harga minimum menunjukkan peralihan akan datang. Volum tinggi menunjukkan usaha pasaran yang kuat, manakala kekurangan penurunan harga signifikan menunjukkan akhir aliran menurun.

Selain itu, Wyckoff memperkenalkan konsep 'individu komposit', juga dikenali sebagai 'operator'. Dalam rangka kerja Wyckoff, ini merujuk kepada kuasa kolektif yang memacu pergerakan pasaran. Demi kesederhanaan, ia digambarkan sebagai entiti tunggal, walaupun dalam realiti, ia mewakili banyak peserta pasaran—seperti pelabur utama dan pemain institusi. Individu komposit berkelakuan sangat berbeza daripada trader purata, yang sering mengalami kerugian. Hasilnya, tugas utama seorang pedagang yang berjaya adalah memahami niat operator dan bertindak sewajarnya.

Kitaran pasaran Wyckoff

Harga melalui empat tahap (fasa) kitaran di bawah pengaruh tindakan peserta yang besar dan berpengalaman: pengumpulan, markup, penurunan harga, dan pengedaran.

1. Pengumpulan
2. Markup
3. Pengedaran
4. Penurunan harga

Jom kita pertimbangkan fasa ini secara terperinci.

Fasa 1. Pengumpulan Wyckoff adalah fasa ke tepi di mana peserta besar mengumpul kedudukan panjang, mencegah pergerakan harga yang ketara.

Fasa 2. Markup—momentum ke atas adalah trend menaik klasik dengan kenaikan rendah dan tinggi. Pada waktu ini, sekuriti menarik perhatian trader yang tidak berinformasi ('orang ramai'), dan trader berpengalaman memperbaiki sebahagian daripada keuntungan tanpa menahan harga.

Fasa 3. Pengedaran Wyckoff adalah versi terbalik (cermin) Fasa 1, iaitu, ia mempunyai logik yang bertentangan: peserta besar secara beransur-ansur menjual ('memunggah') aset semasa mereka.

Fasa 4. Markdown—impuls ke bawah. Tekanan posisi yang tidak menguntungkan membawa kepada penutupan paksa mereka, yang menyebabkan kejatuhan pasaran yang sengit kerana penawaran berlebihan. Pada ketika ini, peserta yang berpengalaman boleh membeli semula aset.

Bagaimana untuk mengenal pasti fasa Wyckoff

Terdapat beberapa langkah untuk menentukan fasa tersebut. Mari kita lihat dengan lebih mendalam.

Fasa pengumpulan

Pada peringkat pengumpulan, pasaran menunjukkan tanda-tanda kemungkinan perubahan arah aliran. Pada mulanya, sokongan awal (PS) muncul sebagai tanda pertama bahawa pembeli menunjukkan minat selepas tempoh aliran menurun. Jumlah dagangan meningkat, dan harga perlahan. SC mengikutinya—kemuncak jualan, tempoh dengan pembuangan besar aset di pasaran, yang sering menandakan akhir aliran menurun. Selepas SC, adalah berbaloi memberi perhatian kepada AR—rali automatik. Pemulihan harga yang cepat dan sering tajam ini biasanya berlaku dengan jumlah yang lebih rendah. Kemudian, pasaran melalui ST—ujian sekunder. Harga kembali ke paras rendah SC dengan jumlah yang lebih rendah untuk menguji sama ada tekanan jualan telah berkurangan.

Carta di bawah menggambarkan fasa seterusnya.

1. Sokongan Awal (PS)
2. Kemuncak Jualan (SC)
3. Rali Automatik (AR)
4. Ujian Sekunder (ST)
5. Sokongan
6. Rintangan
7. Musim Bunga

Akhirnya, cari musim bunga—pergerakan harga pendek di bawah julat dagangan yang cepat berbalik. Ia mungkin merupakan perangkap beruang terakhir sebelum fasa pertumbuhan bermula.

Fasa pengagihan

Fasa pengagihan Wyckoff menandakan kemungkinan akhir trend menaik. Ia bermula dengan pra-tawaran (PSY), tanda pertama tekanan jualan selepas trend menaik yang dicirikan oleh peningkatan jumlah dan pertumbuhan harga yang perlahan. Diikuti oleh kemuncak pembelian (BC), tempoh pembelian aktif dengan jumlah yang sangat tinggi, yang sering menandakan akhir trend menaik. Selepas BC, perhatikan reaksi automatik (AR), penurunan yang cepat dan sering tajam yang biasanya berlaku pada jumlah yang lebih rendah. Pasaran kemudian menjalani ujian sekunder (ST) apabila harga kembali ke tahap tinggi BC pada jumlah yang lebih rendah untuk melihat sama ada tekanan pembelian habis.

Akhirnya, beri perhatian kepada trend menaik selepas pengagihan (UTAD), pergerakan pendek di atas julat dagangan yang cepat berbalik dan sering menjadi perangkap terakhir untuk lembu sebelum permulaan fasa diskaun. Setelah anda mengenal pasti fasa pola Wyckoff, anda boleh bergerak ke dagangan.

Kita akan membincangkannya sedikit kemudian. Pertama, mari kita fokus pada kelebihan dan kekurangan alat teknikal ini.

Kelebihan dan kekurangan pola Wyckoff

Kekuatan kaedah ini termasuk analisis menyeluruh, kawalan risiko yang berkesan, isyarat pasaran objektif, dan kajian harga bersama jumlah dagangan. Wyckoff juga membangunkan jenis carta baharu, carta titik-titik, yang membolehkan anda meramalkan paras harga sasaran (iaitu, sejauh mana aset akan naik atau turun).

Menggunakan kaedah ini dalam pasaran Forex mempunyai beberapa kelebihan:

• Menganalisis kitaran pasaran. Kaedah ini membolehkan anda mengenal pasti peringkat berbeza pembangunan aset.
• Menentukan titik masuk dan keluar. Pola Wyckoff membantu pedagang menentukan masa yang optimum untuk membeli dan menjual.
• Kesedaran mengenai trend pasaran. Ia membolehkan anda memahami dengan lebih baik pergerakan wang di pasaran.

Walau bagaimanapun, kaedah ini mempunyai beberapa kekurangan:

• Tidak sesuai untuk pedagang jangka pendek. Terdapat pilihan yang lebih baik daripada kaedah Wyckoff untuk pedagang jangka pendek.
• Kesukaran aplikasi. Pendekatan ini memerlukan analisis mendalam faktor pasaran berganda: tahap sokongan dan rintangan, nisbah harga dan jumlah dagangan, serta mempertimbangkan beberapa alternatif sekaligus.

Sebagai kesimpulan, berdagang dengan kaedah ini memerlukan pendekatan yang sistematik dan kajian mendalam tentang prinsip teori yang digariskan oleh Wyckoff dan pengikutnya.

Bagaimana untuk berdagang pola Wyckoff

Kaedah ini berdasarkan teori, strategi, dan peraturan dagangan Wyckoff. Berikut adalah pendekatan langkah demi langkah untuk menggunakan pola Wyckoff dalam Forex:

1. Analisis keadaan pasaran semasa dan buat ramalan untuk masa hadapan. Nilai sama ada pasaran bergerak naik atau turun.
2. Pilih aset yang sepadan dengan arah trend. Beri perhatian kepada aset yang menunjukkan lebih kekuatan semasa pergerakan menaik dan kurang kelemahan semasa pergerakan menurun.
3. Pilih aset dalam fasa pengumpulan atau pengagihan (jika anda menjual). Aset seperti itu mungkin meningkat dalam nilai dan mencapai atau bahkan melebihi harga sasaran anda.
4. Nilai kesediaan aset untuk bergerak. Kaji harga, jumlah, dan dinamika pasaran keseluruhannya. Pastikan pilihan anda dibenarkan dan anda sedia untuk membuka kedudukan.
5. Waktu dagangan anda untuk mengambil kesempatan dari pembalikan pasaran yang ketara. Jika anda percaya pasaran akan berbalik dan naik, beli aset tersebut. Jika analisis anda menunjukkan bahawa pasaran akan jatuh, jual aset tersebut.

Pertimbangan Akhir

• Kaedah Wyckoff adalah alat analisis teknikal yang membolehkan pelabur menentukan aset yang bernilai untuk dibeli dan bila masanya.
• Intipati kaedah ini ialah analisis kitaran pasaran, yang, menurut Wyckoff, menentukan pergerakan harga.
• Kitaran terdiri daripada empat fasa: pengumpulan, markup, pengedaran, dan markdown.
• Wyckoff percaya bahawa trend harga tidak pernah berulang sepenuhnya, dan kelakuan harga terdahulu mesti dipertimbangkan semasa membuat keputusan.
• Menggunakan teori Wyckoff membantu trader membuat keputusan lebih bermaklumat tentang jual beli aset berdasarkan analisis kitaran pasaran.