Industri perdagangan berkembang dengan sangat pantas. Hari ini, sesiapa sahaja dengan sambungan internet dan komputer atau peranti mudah alih boleh berdagang instrumen yang sama seperti pedagang di Wall Street. Ini berbeza dengan apa yang berlaku beberapa tahun lalu di mana dagangan hanyalah untuk bank pelaburan besar dan dana perlindungan.
Evolusi industri dagangan telah membawa kepada wujudnya banyak produk seperti opsyen, dagangan sosial, dagangan algoritma. Broker juga telah memperkenalkan aset baru termasuk mata wang kripto.
Untuk memudahkan dan memberikan lebih banyak keuntungan kepada pedagang, syarikat-syarikat ini juga telah memperkenalkan dagangan margin dan leveraj. Kedua-dua konsep ini seringkali disalah ertikan dalam pasaran kewangan. Margin merujuk kepada ‘pinjaman’ yang diberikan kepada pedagang oleh broker untuk membantu mereka membukan dagangan yang lebih besar. Leveraj, sebaliknya, adalah kuasa pembelian meningkat yang diterima oleh pedagang apabila mereka menggunakan margin.
Apakah itu dagangan leveraj?
Konsep leveraj telah digunakan oleh kerajaan, syarikat, dan peminjam individu selama berdekad lamanya. Dalam pembiayaan, ia membantu peminjam meningkatkan keupayaan meminjam mereka.
Dalam dagangan, leveraj membolehkan pedagang untuk berdagang dalam aset yang jika tidak, tidak mampu ditanggung. Sebagai contoh, harga stock Berkshire Hathaway kini berdagang pada harga $300,400. Ini bermakna, pedagang biasa tidak mampu untuk membeli stock tersebut. Dengan leveraj, pedagang dengan mudahnya mampu membeli stock, walaupun semasa akaun mereka mempunyai kurang daripada $10,000.
Kelebihan utama menggunakan leveraj adalah ia membolehkan pedagang membeli dan menjual aset yang jika tidak, mereka tidak mampu untuk menanggungnya. Ia juga membantu mereka untuk mendapatkan lebih banyak keuntungan berbanding jika mereka berdagang tanpa leveraj.
Sebagai contoh. Bayangkan terdapat dua orang pedagang—Adam dan Bruce—yang mempunyai akaun $10,000 setiap seorang. Selepas melakukan analisis mereka, mereka membuat kesimpulan bahawa USD/JPY, yang sedang didagangkan pada 120, akan bergerak lebih rendah. Broker mereka memerlukan deposit margin 1%. Jadi, mereka akan membuka pesanan short, berharap pasangan ini akan bergerak lebih rendah.
Adam membuat keputusan untuk menggunakan leveraj 1:50 dan short pasangan USD/JPY dengan akaun $10,000 mereka. Menggunakan leveraj ini, Adam telah meletakkan short bernilai $500,000 (10,000 × 50). Satu pip pasangan USD/JPY adalah bernilai $8.30. Juga, andaikan bahawa satu pip USD/JPY untuk 4 lot standard adalah bernilai lebih kurang $41.50. Oleh itu, jika pasangan ini bergerak lebih rendah kepada 119, pedagang akan mendapat 100 pip, yang bersamaan dengan $4150. Ini adalah keuntungan 41.50%.
Bruce, sebaliknya, membuat keputusan untuk meletakkan pesanan short dengan leveraj 1:5. Dagangan ini adalah bersamaan kepada $50,000 short dalam USD/JPY. Jika dagangan bergerak 100 pip ke 119, keuntungan pedagang akan menjadi $415, yang bermaksud 4.15% jumlah modal dagangan.
Oleh itu, saiz leveraj yang pedagang gunakan memainkan peranan penting dalam menentukan jumlah keuntungan yang mereka dapat setiap dagangan. Jika dagangan berjalan lancar, pedagang yang mempunyai leveraj yang tinggi akan sentiasa dapat menjana lebih banyak pendapatan berbanding pedagang yang menggunakan sedikit atau tiada leveraj.
Walau bagaimanapun, ada risiko juga apabila dagangan tidak berlaku seperti yang diharapkan. Dalam contoh di atas, jika USD/JPY bergerak kepada 121, Adam akan kerugian $4,150—atau 41.5% daripada dagangan—manakala pedagang seorang lagi akan kerugian $415 hanya 4.15% daripada jumlah modal.
Bagaimana untuk berdagang menggunakan leveraj
Perkara pertama yang anda perlu lakukan apabila menggunakan leveraj untuk berdagang adalah untuk menentukan saiz leveraj. Ini kerana saiz leveraj yang anda gunakan boleh menguntungkan atau merugikan baki akaun anda. Pedagang baru sepatutnya menggunakan leveraj yang lebih rendah berbanding pedagang yang lebih berpengetahuan mengenai risiko pasaran.
Broker seperti OctaFX menawarkan tahap leveraj yang berbeza untuk setiap kelas aset. Ini kebanyakannya ditentukan oleh tahap risiko aset-aset ini. Sebagai contoh, oleh kerana mata wang kripto adalah aset yang tidak menentu, broker menetapkan tahap leveraj mereka lebih rendah berbanding mata wang yang lebih berketentuan. Selain itu, broker melaras saiz leveraj apabila mereka menjangkakan acara besar yang akan mengubah pasaran untuk membantu melindungi dana pedagang.
Selepas menetapkan leveraj yang anda akan gunakan untuk dagangan anda, anda perlu melakukan analisis anda untuk mencari posisi masuk yang ideal. Dalam dagangan leveraj, posisi masuk boleh menjadi sama ada belian—jika anda menjangkakan bahawa harga aset akan menaik—atau jualan—jika anda menjangkakan ia akan jatuh. Anda hanya patut memulakan dagangan selepas melakukan analisis yang menyeluruh.
Tips tentang berdagang dengan leveraj
Ingatlah, sama seperti semua bentuk dagangan, dagangan leveraj melibatkan risiko. Ini bermakna bahawa walaupun anda boleh menjana pendapatan yang banyak dengan berdagang, anda juga boleh kehilangan semuanya. Untuk meminimakan risiko, anda perlu melakukan beberapa perkata. Pertama sekali, hanya buka dagangan selepas melakukan analisis menyeluruh. Ini haruslah termasuk analisis teknikal, asas dan sentimental.
Keduanya, pastikan supaya semua dagangan anda dilindungi oleh henti rugi. Henti rugi adalah tahap margin di mana dagangan rugi akan ditutup secara automatik. Ini adalah jumlah maksimum yang pedagang bersedia untuk mengambil risikonya. Henti rugi ini membantu pedagang untuk mengurangkan risiko kehilangan lebih banyak wang berbanding yang dirancang. Dalam kebanyakan kes, adalah disyorkan supaya tidak mengambil risiko lebih daripada 5% dari jumlah baki akaun setiap dagangan. Cara lain untuk melindungi akaun adalah dengan menjejak pesanan henti rugi. Penjejakan henti rugi adalah di mana anda menggerakkan henti rugi ke arah dagangan untung, yang mengunci keuntungan yang anda perolehi.
Ketiga, elakkan daripada membiarkan emosi mengawal dagangan anda. Kesalahan biasa di kalangan pedagang amatur adalah apabila mereka menutup dagangan rugi dan kemudian membuka dagangan dalam arah bertentangan tanpa melakukan sebarang analisis. Satu lagi kesalahan adalah apabila mereka melanjutkan garis henti rugi dagangan rugi dengan harapan bahawa dagangan tersebut akan terbalik. Dalam dua kes ini, hasil biasanya adalah pedagang akhirnya kerugian wang.
Keempat, elakkan daripada menjadi tamak semasa berdagang secara leveraj. Ketamakan boleh menyebabkan anda kerugian banyak wang. Sebagai contoh, apabila sasaran keuntungan anda telah dicapai, berbanding mengambil keuntungan, anda memutuskan untuk membiarkan dagangan terbuka untuk menghasilkan lebih banyak wang. Kebiasannya, harga aset akan terbalik dan anda akan kehilangan wang. Anda boleh mengelakkan ini dengan menetapkan ambil untung, yang merupakan lawan kepada henti rugi. Ambil untung akan menutup dagangan anda secara automatik apabila sasaran keuntungan anda dicapai. Satu lagi contoh ketamakan adalah apabila anda membuka banyak dagangan dalam satu hari selepas meraih untung dalam dagangan pada sebelah pagi. Anda boleh mengelakkan kesalahan ini dengan menetapkan had harian untuk diri anda dan kekal dengannya.
Dagangan leveraj adalah cara yang ideal untuk pedagang melakukan keuntungan besar dalam pasaran kewangan, apabila dipraktikkan dengan baik. Jika tidak, ia akan membawa kerugian kepada pedagang. Menjadi seorang yang berpengetahuan, berlatih, dan mempunyai disiplin boleh membantu anda berjaya sebagai pedagang leveraj.
